从“反超DeepSeek”到“硬件被狙击”：复盘豆包的2025，字节跳动还缺什么？

2026年春节，中国互联网史上最昂贵的一场“红包大战”打响了。

百度砸出5亿元，腾讯豪掷10亿元，阿里巴巴更是祭出30亿元大手笔——BAT三巨头合计狂撒45亿元真金白银，只为在AI应用战场上撕开一道口子 。

“红包大战”的背后，是在2025年完成“登顶”的字节跳动旗下产品——豆包。

QuestMobile向《每日经济新闻》独家提供的数据显示，2025年第四季度，豆包App月活飙升至2.27亿，稳居行业第一，也是国内首个日活破亿的AI原生应用。

此外，字节跳动旗下三款AI App——豆包、即梦AI和豆包爱学月活和下载量均跻身前十，总月活约2.5亿（2025年第四季度）。

从马化腾在2026年年初对豆包手机助手的敲打，到BAT不计成本的红包轰炸，一场针对字节“软硬两端”的狙击战已然开启。

复盘2025年，字节赢在了哪里？面对2026年的“围剿”，它还缺什么？

赢在产品：豆包的低成本“反超”奇迹

2025年，是豆包“以小博大”的一年。

◆数据狂飙

根据QuestMobile向《每日经济新闻》记者（以下简称每经记者）提供的数据，2025年，豆包App月活用户（MAU）呈上扬趋势：第一季度9980.5万，第二季度1.3亿，第三季度1.59亿，第四季度飙升至2.27亿。从第一季度到第四季度，涨幅超过127%；第三季度首次超越DeepSeek成为国内第一。与此同时，豆包还是首个日活过亿的AI原生应用。

下载量数据同样亮眼。2025年第二季度至第四季度，豆包App在月均下载量上一直稳居第一。到第四季度时，其月均下载量甚至较DeepSeek高出135%。

此外，2025年1~11月，豆包App的30日留存率平均值为44.5%，大幅超越第二名Kimi的32.1%。

◆效率制胜

豆包并非单纯靠“烧钱”。国内权威移动广告监测机构AppGrowing数据显示，豆包的投流呈现减少趋势：2025年第一季度，豆包的投流费用是1.61亿元，第二季度降到1.17亿元，第三季度腰斩到0.65亿元，第四季度略有回升至0.92亿元。

此前有报道援引字节内部人士透露，豆包的用户增长、市场推广费用，是字节历史上所有日活破亿产品中花费最低的。

◆对手掉队

前小米OS AI产品专家、现ExcelMaster.ai创始人张和向《每日经济新闻》记者指出，“由于DeepSeek没怎么在产品上下功夫，所以月活呈下跌趋势。（豆包）后续只要不犯错，就有足够的地位。”

DeepSeek在2025年第四季度的月均下载量相较于第一季度大跌77%。

即梦AI上线Seedance2.0，AI影视的“奇点”时刻？

除了豆包这个超级入口，字节的垂类AI产品也多点开花。

其中，AI视频领域的即梦AI和AI教育领域的豆包爱学，均在月活规模和月均下载量方面跻身2025年国内十大AI应用。

2026年2月7日，即梦AI正式上线了Seedance2.0视频生成模型，显著提升了视频生成的运动张力与语义理解。

图片来源：公司官网

知名科普博主影视飓风的一则评测视频再度加速Seedance2.0“出圈”。评测结果显示，该模型在视频的大范围的运动、分镜、音画匹配等方面均有可圈可点之处。比如分镜上具有“明显的角度切换”，能够“像真人导演一样，不断改变摄影机的位置”。

视频来源：影视飓风

开源证券分析称，字节AI视频模型Seedance2.0表现惊艳，在自运镜和分运镜、全方位多模态思考、音画同步生成、多镜头叙事能力等几个关键能力上实现突破，给用户提供“导演级”的控制精度，或为AI影视的“奇点”时刻。

东方证券则指出，Seedance2.0有望在AI漫剧、AI短剧等短内容方面率先得到广泛应用，进一步推动漫剧/短剧制作大幅降本提效和产能供给释放，拥有IP储备、平台流量优势的公司或充分受益。

此外，豆包爱学2025年第四季度的MAU突破千万级。通过将AI搜索与学业辅导结合，豆包爱学与通用入口形成了互补，将用户粘性锁定在特定场景。

焦虑之源：硬件突围遭遇“围剿”

软件端的领跑固然可喜，但字节跳动深知，没有硬件入口的AI助手，始终是“无根之木”。

谈及打造软硬入口的不同，张和对每经记者分析称，“软件入口的优势是只做一个App，就可以在不同手机上铺开，就像微信和抖音一样，不需要自己的硬件。硬件入口的优势则在于一旦搞定某款硬件，在前端入口呈现和数据获取权限上会更有优势，相当于在深度上建立壁垒。简而言之，软件有广度和部署广泛的优势，硬件有深度和权限的优势。”

图片来源：豆包App截图

据媒体报道，字节跳动已于2025年底正式启动豆包手机助手正式版项目，第二代豆包手机计划于2026年第二季度中下旬发布。

报道称，字节对新机的预期不低，比第一代的测试版大幅提升。在模式方面，第二代豆包手机依旧合作中兴努比亚，由中兴负责硬件，豆包负责AI。不过，字节方面对此暂无回复。

另外，字节还在推进“AI眼镜”。字节方面近期表示，目前没有明确销售计划。

如何避免继续被“围剿”，将是第二代硬件产品的关键课题。

2026年1月26日腾讯年会上，马化腾明确表态，腾讯坚决反对通过“黑产外挂”录制用户手机、电脑屏幕并上传云端处理，称该做法“极其不安全、不负责任”。当晚，豆包手机助手在微博发文回应相关数据上云安全质疑，强调其云端处理屏幕内容时严格遵循“不存储、不训练”原则，数据传输加密且使用过程有严密保护，以保障用户隐私安全。

相关报道指出，豆包手机团队此前正在与多数主流应用厂商谈判，目前已经与部分互联网公司（打车、外卖、订票等）谈好了部分常用权限。另外，该团队也在与一众手机厂商接洽不同形式的合作，包括联合中小手机品牌内置AI入口以通过规模化突围。

然而，有分析称，字节并非硬件起家，豆包App距离系统级入口尚有距离，用户习惯也尚未完全迁移，短时间内要通过硬件打穿高频使用场景，难度不小。

2026终局：45亿元红包下的“存量厮杀”

高盛Ronald Keung团队在研报中指出，2026年将是中国互联网巨头的战略转折年。

数据显示，2026年，字节跳动、阿里巴巴、腾讯的AI资本支出合计将超600亿美元（约合人民币4100亿元），重点布局To-C AI超级入口与全栈技术。

面对字节的领先，百度、阿里巴巴和腾讯（BAT）各出重拳：阿里千问App全面接入淘宝、支付宝、高德等生态，实现点外卖、订机票等“办事”功能，打造实用型AI助手；腾讯元宝虽月活仍落后豆包，但1月中旬后日下载量逼近百万，其“元宝派”功能打通微信、QQ关系链，探索AI社交场景；百度则投入5亿元启动红包计划，截至2月1日已有5000万人次参与文心助手抢红包，快速拉升用户参与度。腾讯和阿里巴巴也分别祭出了10亿元和30亿元的“红包大战”。

开源证券认为，此次互联网巨头们的新春红包活动或许标志着大厂们加入对C端AI应用超级入口的争夺，红包活动或推动元宝、千问、文心一言的下载量及日活用户数大增。

张和向每经记者表示，大厂们意识到这是通用AI助手的“最后上车机会”，“现在不砸钱，以后再想发力也难了”。在他看来，现在的AI入口卡位赛已经进入综合实力竞争的阶段，其中最关键、最独特的因素就是生态，或者说场景。

张和进一步分析称，对于科技巨头而言，凭借雄厚的资金实力，一方面需在长期技术研发与大模型基座层面进行前瞻性布局，另一方面亦需聚焦于眼下日活用户入口的激烈争夺。“目前行业的普遍做法是，基础模型团队与产品应用团队需保持紧密且深度的协作，同时维持适度的距离。这种距离旨在保障模型团队的长期战略视野，避免其受短期KPI过度牵引，核心在于寻求二者间的动态平衡。”

张和透露，在应用层面，字节、腾讯、阿里巴巴等企业均已启用集团内最擅长用户运营与增长的核心负责人，从用户层面下功夫。“字节（日活1亿）相当于已经胜出，但这个市场足够大，说不定还能容下两到三家主流的通用AI助手。”

在存量厮杀与权限围剿双重夹击下，豆包能否从一个成功的App，进化为不可替代的AI生态入口？

免责声明：本文内容与数据仅供参考，不构成投资建议，使用前请核实。据此操作，风险自担。

封面图片来源：视觉中国