海外ETF月报|全球ETF行业去年12月新增1717.6亿美元，全年总规模增长25.6%

《每日经济新闻》开设的“海外ETF月报”系列专题报道，以月度为单位，对美国、欧洲、日本等主要海外ETF市场情况进行统计与梳理。

首先，从全球市场的表现来看，去年12月全球ETF行业共吸引了1717.6亿美元的净流入，使2023年净流入总额达到9748.7亿美元。由于2023年全年的强力“吸金”，全球ETF行业资产总规模也在年底达到了11.63万亿美元的新里程碑，与2022年底的9.26万亿美元相比增长了可观的25.6%。

从不同市场的表现来看，截至12月底，美国ETF市场的总资产达到8.12万亿美元。其中，仅12月就净增1300.2亿美元，年内新增总额为6039.8亿美元；2023年全年增长了24.7%，从2022年底的6.51万亿美元增加至8.12万亿美元。

而在欧洲市场，ETF行业在12月份新增174.2亿美元，连续第15个月实现净流入，也使得年内净资金流入总额达到了1559.1亿美元，仅次于2021年的1934.6亿美元。截至2023年底，欧洲ETF行业总资产规模达到了1.82万亿美元的新高度。

下面我们就对这几个市场的ETF表现进行详细梳理。

美国ETF去年12月新增1300.2亿美元，年底总规模创下新纪录

来自独立研究和咨询公司ETFGI的数据显示，2023年12月，美国ETF规模单月净增1300.2亿美元，连续第20个月实现净流入。

这也使得年内美国ETF市场的资金净流入总额达到了6039.8亿美元，创下了有记录以来的第三高，仅次于2021年的9197.9亿美元和2022年的6072.6亿美元。

截至2023年底，美国ETF行业共有307家ETF提供商提供的3383种产品，总资产达到8.12万亿美元，在3个交易所上市。

从不同类型的产品情况来看，股票ETF在12月份净流入1013.4亿美元，2023年全年新增达到3075.5亿美元，略高于2022年的3057.2亿美元；固定收益ETF则在去年12月报告净流入118.5亿美元，2023年新增1637.8亿美元，低于2022年的1831.3亿美元；商品ETF/ETP在12月净流入为6.02亿美元，使去年全年净流出缩减至71.7亿美元。另外，主动型ETF在12月吸引了164亿美元的净流入，使2023年净流入达到1385.4亿美元，远高于2022年的990.3亿美元。

来自美国投资公司协会（ICI）的数据显示，截至去年12月末，美国交易所交易基金（ETFs）的总资产为8.09万亿美元。

欧洲：12月净流入174.2亿美元，将2023年新增规模提升至1559.1亿美元

将目光转移至欧洲，来自ETFGI的数据显示，截至去年12月底，欧洲ETF行业拥有2948种产品、由99家ETF提供商发行，管理资产总额达到约1.82万亿美元，在24个国家的29个交易所上市，相比2022年底的1.42万亿美元增长了28.2%，涨幅也十分吸睛。

具体到去年12月，欧洲的ETF行业单月“吸金”148.9亿美元，2023年全年净资金流入总额达到1551.9亿美元。

在这其中，股票型ETFs在12月规模新增148.9亿美元，年内净资金流入也达到949亿美元，相比2022年同期的518.3亿美元实现了大幅增长；固收型ETFs新增43.6亿美元，年内资金净流入达到634.8亿美元，也远高于2022年同期的341.4亿美元，增速惊人；此外，商品型ETFs/ETPs在12月报告了23.1亿美元的净流出。

数据还显示，去年12月净流入金额最多的ETF是iShares Core S&P 500 UCITS ETF - Acc (CSSPX SW) ，新增12.1亿美元。而前20只新增资产最多的ETF在12月共吸引了136.8亿美元的资金流入，集中度持续增加。

日本：截至2023年底，日本央行持有账面价值约37万亿日元的ETF

根据日本交易所集团发布的月报，2023年12月上旬行情波动剧烈，随后因市场猜测日本央行将修改货币宽松政策而大幅走弱。中旬，受日元加速升值和日本国内政治不确定因素的影响，行情进一步走弱，但随着纽约道指连续数日创下历史新高，以及日本央行维持大规模货币政策，市场有所回暖。下旬，由于美国和亚洲股价走高，市场跌幅收窄，但到月底，由于东京市场年末年始连续五天休市，市场谨慎情绪浓厚，行情小幅波动。

长城证券总结，经济基本面变化是日本股市上涨的短期逻辑。2023年三季度，日本经济外需的拉动效果已经超过内需，经济增长动能实现从内需向外需的切换。日本外需的好转主要得益于汇率的贬值。根据美元兑日元领先日本贸易顺差大概两年的规律，可以看出2024年可能是日本贸易逆差继续缩小的一年，而2025年可能是转为贸易顺差并扩大的一年。

上述月报显示，去年12月日本成交金额排名前5的上市ETF分别是：

有统计数据显示，经过长达十年的购买，截至2023年底日本央行已坐拥37万亿日元的ETF（账面价值），占东证总市值约4.3%，最高时更是一度占5.7%。根据野村东方国际的研究显示，日本央行购买ETF对股市的托底作用显著。

去年12月全球ETF规模新增1717.6亿美元

截至2023年底，全球ETF市场达到了一个全新的里程碑。

根据ETFGI，去年12月全球ETF总规模新增1717.6亿美元，连续第55个月实现净流入。这使得2023年全年净流入总额达到9748.7亿美元，仅次于2021年的1.29万亿美元。

截至2023年底，全球ETF行业的总规模由2022年年底的9.26万亿美元增加至11.63万亿美元，增幅达到25.6%；超过了2023年11月底的10.99万亿美元，创下新纪录。

ETFGI创始人Deborah Fuhr对此表示，“标普500指数在2023年12月份增长了4.54%，群安全年上涨了26.29%。不包括美国在内的发达市场指数在12月增长了5.81%，全年则上涨18.14%。整个12月，瑞典（增长12.29%）和澳大利亚（增长10.47%）在发达市场中涨幅最大。新兴市场指数在12月份增长了3.63%、全年上涨10.87%，其中秘鲁（增长24.95%）和哥伦比亚（增长12.44%）涨幅最大。”

从不同类型的ETF产品来看，2023年12月全球股票ETF净流入1350.5亿美元，年内新增5324.1亿美元，高于2022年的4797.4亿美元；固定收益ETF在12月净流入216.9亿美元，全年净流入总额2716.7亿美元；商品ETF/ETP在12月份报告的净流出为14.5亿美元，年内净流出总额155.5亿美元，略低于2022年商品产品的164.1亿美元；主动管理ETF在该月则吸引了164.2亿美元，使2023年净流入总额达到1833.6亿美元，高于2022年的1236.7亿美元。去年12月，全球“吸金”最多的ETF产品为SPDR标普500 ETF信托基金（SPY US），共吸引了394.1亿美元的净流入。

封面图片来源：视觉中国-VCG111361568739