39家券商遭62项处罚，2017分类评级这5家券商要哭了……

50家券商新三板业务违规遭罚

新增扣分项中，“证券公司被证券行业自律组织采取自律监管措施的，每次扣0.25分；被采取纪律处分的，每次扣0.5分。”这也意味着，实行自律监管的股转系统对主办券商所开罚单被记入扣分项。

券商中国记者统计，2016年5月1日至2017年4月30日期间，股转系统一共给券商开了79张罚单，50家券商“领罚”。东莞证券、财通证券被处罚最多，均被股转系统采取了5次“自律监管措施”，以每次扣0.25分计算，均扣1.25分。另有三家券商被股转系统采取通报批评、公开谴责的纪律处分。

从股转系统开出的罚单内容看，评价期内因“未持续督导挂牌企业的信披违规问题、为不合格投资者开立账户、尽职调查不彻底及做市业务不规范”等违规行为被处罚的券商数量居多，尤其在合格投资者适当性问题上，受罚的券商数量陡然增加。

去年9月份，证监会对宏信证券、财富证券采取责令限期改正，并暂停在股转系统新开客户交易权限业务6个月的行政监管措施。这两家券商被处罚的主要缘由就是“为大量不符合标准的投资者开通了全国股转系统交易权限。”

根据《证券公司分类监管规定》相关规定：“公司被采取暂停业务许可行政处罚措施，或者董事、监事、高级管理人员因对公司违法违规行为负有责任被采取永久性市场禁入的，每次扣8分” 也就是说，宏信证券、财富证券因此次处罚将各自被减扣8分。

A类券商有望增加

券商中国记者获悉，监管权威人士年初在券商内部培训会议上已表示，受“依法、从严、全面”监管政策影响，2016年券商分类评价结果与2015年相比，多家券商评级大幅下降，今年随着行业形势好转，评级结果会有所改善。分类结果对于券商推广创新业务、新产品试点推广的约束正在弱化。

上述监管人士还透露，监管部门将B类券商比例确定为50%左右，每年动态调整A类和C类券商的比重，“根据7个考量指标去看行业变化，如果行业向好的话，A类券商会相对多一些，B类券商占比维持50%。”

在监管人士看来，分类监管增强了监管工作的针对性和有效性，有利于抓住重点、合理分配监管资源，强化券商合规经营管理的动力和压力，“业务做得好，市场竞争力提升的话有加分。但违法违规行为比较多的话，评级自然会被下调。”

2016年券商分类评级结果令行业大跌眼镜。95家参评主体中，A类券商共36家，占比38%，其中AA级券商共8家，A级券商28家；B类券商51家，占比54%，其中BBB级券商40家，BB级券商7家，B级券商4家；C类券商共8家，占比8%，其中CCC级券商7家，C级券商1家。

按照规定，券商分类评级的下调将直接影响其风险准备金规模要求，及缴纳的投资者保护基金比例；证券公司分类结果将作为证券公司申请增加业务种类、新设营业网点、发行上市等事项的审慎性条件；还将作为确定新业务、新产品试点范围和推广顺序的依据。