下单失误致指数异动 股转系统将抽查做市商内控

◎每经记者 赵阳戈

刚问世的三板做市指数（899002）就掀风波。由于做市商的失误下单，导致权重占比2.09%的红豆杉报价于3月20日出现盘中瞬间暴涨，进而引起指数大幅波动。近日，证监会对此披露了相关细节，并表示股转系统将对做市商的内控执行情况进行抽查。

3月20日上午10时06分至上午10时08分，三板做市指数出现大幅拉升，指数在2分钟内上涨约310点，由1718.24点最高拉升至2028.85点。

此事引起了证监会的关注，经查，3月20日，由于全国股转系统挂牌公司股票转让不设涨跌幅限制，在10时07分，红豆杉股价瞬间由7元上涨至68.4元，盘中瞬时涨幅达877.14%，成交数量1000股。由于红豆杉样本权重占比达2.09%（截至3月20日收盘后权重），该股成交价从突然暴涨，根据指数计算规则，该交易导致指数上涨约300点。

上周五（3月27日），证监会披露信息显示，红豆杉这笔68.4元的成交买方为天风证券做市账户，卖方为自然人投资者；该自然人投资者以9.75元的价格申报卖出4.2万股，天风证券以68.4元的价格申报买入1000股（同时申报卖出1000股，申报价格72元），二者随即成交。

《每日经济新闻》记者看到，红豆杉当日共计成交了70.5万股，成交额512万元，开盘价7元/股，收盘价7.17元/股，当日最低价6.65元/股，最高价68.4元/股。红豆杉昨日（3月30日）报收10.75元。

对于上述成易，证监会表示，其不违反《全国中小企业股份转让系统股票转让细则》，因此交易有效，股票正常交收；但触发了《实时监控指引》相关报告义务。

对此，天风证券于当日向市场发布公告，向全国股转公司提交了说明。报告显示，交易员下单失误导致红豆杉报价出现异常波动，表明其内控不到位、技术系统存在一定缺陷，天风证券正采取完善技术系统、对相关责任人进行追责、采取专项合规检查等处理措施。

证监会表示，针对此事暴露出的问题，全国股转公司在加强做市商报价行为的事中监控和事后处理的同时，将要求全体做市商引以为戒，进行全面自查，及时完善技术系统，健全风控体系，提升做市业务水平。全国股转公司将对做市商的内控执行情况进行抽查，确保全国股转系统健康稳定运行。

另外，股转系统上周五还发函称，刚出炉的三板成指（899001）的样本股将做出调整，调出博朗环境（430050），而作出这个动作是因为，博朗环境已向股转系统提交了终止股票挂牌的申请，终止时间是3月27日。