监管官员、学者、机构共同把脉：加强小微金融顶层设计 引入更多活水

“如果没有顶层设计，如果还要专注于债务融资，尤其是银行信贷的话，我国小微企业的金融服务将很难有实质性的提高。”11月15日，人民银行金融市场司信贷政策管理二处处长马贱阳在当天召开的“2014中国小微金融研讨会”（以下简称研讨会）上，谈到我国小微金融现状时如此表示。

研讨会上，来自央行、银监会、商业银行和社科院金融研究所等机构的人士均对我国小微金融的发展提出了自己的见解和看法，普遍认为，小微金融的发展需要更多样性的融资渠道，同时也需通过机制创新和产品创新来防范在经济下行期带来的更多风险。

马贱阳引述数据称，纵向来看，小微企业贷款占整个企业贷款的比重在2008年时为18.9%，到今年三季度末，已达到了29.6%。从横向来看，我国2013年末中小企业贷款占GDP的比重是51.56%，美国是3.75%，日本是30%多。

马贱阳认为，无论从横向还是纵向来看，小微企业金融服务这些年取得的成效还是很显著的。

但小微企业“融资贵、融资难”问题依然存在，马贱阳认为，小微企业融资特点的规律决定了银行的信贷不能完全符合其需求，一定要加强顶层设计，共同促进小微企业金融发展。

银监会监管二部小企业金融服务办张媛媛处长表示，鼓励通过多元化的融资方式来拓宽小微企业的融资渠道，以及资金的来源，“特别希望推进直接融资市场建设，进一步优化中小企业板、创业板市场的制度安排。适度放宽一些对中小企业、创新型企业和成长型企业的准入标准，扩大中小企业私募债试点。”

“希望在中国金融改革的过程中，弱化以银行信用为主体的金融体系，发挥各种金融机制的作用。通过各种金融机制作用来调整中国金融体系的功能，发挥它在支持经济社会发展中的更有效的作用。”社科院金融研究所所长王国刚认为，其中一个重要的切入口就是先从小微金融的多元化开始，全方位为金融服务着手，打造中国金融多元体系。

在研讨会上，不少嘉宾也提到一个新的问题，即在支持小微企业融资需求中，政府部门应当加强与金融、非金融机构的合作，为小微企业创造更为优化的融资环境。

王国刚说，平常讨论到资金就找银行，银行是可以提供资金，但是实际上也有相当一部分资金不属于金融性资金，属于财政性资金。这些财政性资金也可以由政府各部门运作，支持小微企业发展。

不少与会银行业人士表示，今年以来，做小微金融的难度特别大，不仅小微金融的规模难以提速，资产风险的压力也在加大。

北京银行副行长许宁跃表示，“经济处于下行期的时候，当不良资产高了以后，各家银行和机构对小企业放款的冲动和行动就会减弱。”他列举了最近北京地区发生的一起小企业主“跑路”事件，其中涉及银行贷款近1500万元，其中1000万元有担保公司担保。同时这家企业跑路还影响到了下游的经销商。

许宁跃认为，上述“跑路”现象对金融机构和其他的机构支持小微企业形成一种新的影响。他希望小微企业更加诚信，共同营造一个法制的社会和诚信的经营环境。

与会人士表示，在目前市场情况下，真正缓解小微企业的难题，需要政府、银行、互联网金融行业等各方力量形成合力。

作为小微金融服务的中坚力量，不少银行开始积极转型布局小微业务。

“商业银行在（服务）小微企业过程中的转型要从几个方面转：首先是从客户的定位，应该从中小（企业）真正向小微转；其次，小微的客户群体应有一个细分；第三，渠道方面下一步要依托于网络，再一个是网点，网点是天然服务小微企业的趋势，如果把网点的底梁（作用）都发挥起来，把网点的推荐和销售、标准化的建设配合起来，应该是一个很好的方向。另外，要用新型的信贷技术服务小微企业。”建行小企业业务部副总经理李从军表示。

哈尔滨银行小企业金融部总经理李墨也认为，在小微服务上，未来银行一方面从传统的模式转变为集约型，可以很好地控制成本，提高银行的服务效率，通过量化和批量地做，才能更好地服务小微；另一方面，从原来的单一服务向综合性服务转变。

过去的一年，互联网金融作为一种新的业态，逐渐成为小微金融生态中一股不可忽视的新力量。互联网金融平台理财范CEO申磊亦分析表示，互联网金融将对传统金融机构难以覆盖的小微企业发挥重要的作用，其中P2P更是解决小微企业融资难的利器。不过，在目前市场情况下，真正缓解小微企业的难题，需要政府、银行、互联网金融行业等各方力量形成合力。

“传统金融和互联网金融是竞合关系，要完全走到一起目前看来不靠谱。但对于整个金融来说，无论是银行还是互联网金融公司，在各自领域做得更加专注，对整个金融市场是非常有帮助的。”易通贷CEO康文表示。

第一房贷联席CEO王星时也认为，不管是互联网金融还是金融互联网，最根本的核心是风险控制，传统金融有上千年的历史，有很多值得（互联网金融）借鉴的东西，所以个人不同意互联网金融颠覆银行的观点。

合力贷CEO刘丰则从大数据的角度分析指出，互联网金融应向传统金融学习，“互联网金融肯定涉及大数据，但是现在行业平台，坦率地讲离互联网金融大数据非常远。（银行这方面）有很多创新的做法，在数据不够大，不够有效的情况下，我们还应向传统金融学习。”