谭浩俊：不良贷款上升倒逼银行改善信贷结构

◎谭浩俊

对银行来说，不良贷款和不良贷款率是否会上升，除受经济形势和经济环境的外部因素影响之外，最关键的还是自己的经营理念和经营行为。简而言之，就是银行的不良经营行为越多，不良贷款就越多，不良贷款率上升速度就越快。

在经历了几年的“好日子”后，银行已逐步步入不良贷款的上升期，且上升的速度会随着时间的推移而逐步加快。

近日，16家上市银行纷纷公布了一季报，在利润增速放缓的情况下，有10家商业银行一季度的不良贷款余额及不良贷款占比继续呈上升态势。

按照银行的信贷结构以及不良贷款的实际情况，银行的不良早就进入风险期了。特别是金融危机爆发以后的信贷资金天量投放，已经让多数银行的资本充足率出现了问题。要不是监管机构的“开恩”和股民的“奉献”，还有几家银行能够继续大规模地投放信贷资金呢？又有几家银行的不良贷款不出现大幅上升呢？

银行之所以没有出现风险，之所以不良贷款还在可控范围之内，盖因股市给了银行巨大的支撑、股民给了银行极大的支持。同时，有关方面在制定政策时，也都明显偏向于银行，被银行的垄断地位所绑架。

以政府融资平台贷款为例，一方面，相关政策明确规定，银行不能再给平台公司贷款；一方面，平台公司的银行贷款余额在不断上升。如果政策的制定与执行同步，如果有关方面能够做到言行一致，会出现这样的矛盾现象吗？政府融资平台还会负债不断增多、贷款不断增加吗？那么，银行的不良还会如此风平浪静吗？

再以房地产开发企业为例，虽然中央一再强调，银行不能再给房地产开发企业增加贷款，以增强楼市调控的效率。可是，哪个开发企业不是继续能够从银行获得资金支持？也正因如此，此轮楼市调控也就成了雷声大、雨点小，极有可能以失败而告终。

相反，急需资金支持，且能够给资金真正注入活力的实体经济，却因为银行信贷资金大量流向平台贷和房地产开发企业，而只能求救于地下金融组织、非法金融组织，导致整个社会的融资规模无限扩大，实体企业的融资成本水涨船高。

为什么经济复苏的内在动能不足，为什么会出现宏观数据向好、微观困难加剧的现象，都与银行的不良经营行为有关，与银行只看眼前利益、不看长远利益，只顾个体利益、不顾全局利益有关。如果银行能够在提供信贷支持过程中，一切从大局出发，按照中央的要求，加大对实体经济的支持力度，不仅经济复苏的动能会大大增强，自身的风险也会大大降低。

问题是，银行已经进入了可怕的恶性循环，已经在给平台公司、房地产开发企业等过度投资信贷资金中骑虎难下。等待银行的，唯一的结局，可能就是风险叠加、不良快速上升。

需要警惕的是，由于银行已经进入不良快速上升的平台期，如何避免不良上升带来的金融风险，切不可再套用以前纳税人或股民买单的错误做法。如果这样，会让银行更加肆无忌惮地积累金融风险。最有效的办法，就是倒逼银行改善信贷结构，提高实体经济的贷款比重，有计划、有步骤地降低平台公司、房地产开发企业等的贷款比重。在此基础上，加大不良贷款的清收和处理力度，减少不良贷款的数量，降低不良贷款率。笔者以为，银行再也不能继续将利润做得高高的，把企业逼得死死的。