银行寒流来袭 瑞士私人银行家致富梦碎

每经记者 杨可瞻 实习记者 钟舒

过去，如果你听到哪位朋友炫耀在瑞士银行有账户，别提多带劲了。不过，哪怕是管理着巨量财富的瑞士私人银行家，也有致富梦碎的时候。如今随着全球银行业集体步入“寒冬”，这些银行家的年终荷包已越来越轻。

遗失的百万富翁梦

已有28年银行从业经验的维尔纳.鲁艾格，过去3年都在嘉盛莱宝银行（Bank Sarasin&Cie AG)度过。但随后他又跳槽至瑞士信贷并为客户管理财富。这是因为时任首席执行官的奥斯瓦德.格鲁贝尔向他承诺，“为一名百万富富翁服务，你首先要成为百万富翁。我将让你成为他们。”

但鲁艾格被许下的美梦很可能将成为历史。根据波士顿顾问集团统计的数据显示，今年瑞士私人银行家的平均收入较2008年下降超过6%，至约26.3万美元。记者利益发现，奖金方面，Michael Page国际旗下苏黎世部门猎头斯蒂凡.苏伯透露，今年瑞士私人银行降价大幅下跌最多50%，预计明年私人银行家的薪酬将进一步下滑。目前，部分银行已不再为新聘用的经理人支付签约奖金。

据了解，瑞士私人银行家若是初级从业者，基本年薪约合10.7万美元，高级银行家则可能至30万美元左右。那么到底是何原因导致薪酬下降如此之快？有分析人士指出，金融危机拖累银行利润率、当局对避税行为打击推动欧美客户将资金撤离瑞士各大银行，以及银行管理资产减少是三大主要原因。

事实上，欧债危机对瑞士银行业的打击相当明显。根据咨询商博斯(Booz & Co)预测，2011年瑞士各大银行的年度营业收入可能降低约11.8万亿美元，相当于2010年总营收的4%左右。主要原因是，瑞士已与英国和德国达成协议，同意向未申报银行账户持有者的资本收益和投资收入征税。使得客户提前从瑞士银行业抽离了503亿美元资金。另外，自2007年开始，瑞士离案资产已缩水25%至2.1万亿美元，直接导致与业绩挂钩的薪酬下降。资料显示，今年第3季度，瑞士信贷年度毛利率为114个基点，低于2007年时的131个基点。

记者留意到，在上一轮金融危机期间，瑞士银行业并未受太大冲击。对此，上海欧洲学会副秘书长张祖谦曾撰文称，这归功于瑞士央行在2008年初开展的一系列改善银行资本结构措施，包括要求瑞银集团各个业务部门独立经营，要求瑞银持有足够现金，以及要求瑞银和瑞信将资产总额10%用作弥补储户损失的准备金等。值得一提的是，由于瑞士银行业资产总值为该国GDP接近7倍，瑞士央行未来拟继续压缩瑞银和瑞信等银行规模，以避免潜在风险。

2012年美银或有亮点

其实，不光是瑞士银行业，欧美主要大型银行都在经历薪酬阵痛。

根据高管猎头商Options Group调查，多数金融从业人员的奖金将平均下跌35%-40%，降至2008年金融危机以来新低。受打击最沉重的包括债券、外汇、大宗商品等固收岗位。2011年，在华尔街一家顶级券商担任投资级债券交易员年薪，可能从原先290万美元降至170万美元。尽管如此，今年前9个月，高盛、大摩、摩根大通和花旗已拨备近930亿美元用于支付薪酬，高于去年同期的913亿美元。

对此，南华期货宏观总监张一伟，向《每日经济新闻》表示，2012年欧美银行整体情况会更差，但其中有所分化。对于欧洲银行来说，由于补充资本金和还债需要，很多银行都将经历持续去杠杆。这样一来，高管薪酬很难再升高。对于美国主要银行而言，由于新监管法案将自营、交易部门陆续剥离，其业绩肯定会受影响，这将不再像2009年那样强劲。不过，由于美银行业杠杆水平较低，一旦经济前景有所起色很可能将抢购廉价欧元债券，甚至进行系列并购。预计2012年下半年美银行业将有所起色，带动薪酬反弹。