7天期资金利率创近两月新高 14天内利率全线上扬

每经记者 梅俊彦 发自北京

昨日（12月27日），质押式回购7天期品种加权平均利率跳涨27个基点至4.45%，创下10月份以来的新高。14天期品种利率在26日有所下跌之后，昨日也上涨了23个基点，报5.40%。

14天内的短期品种利率全线上扬。同花顺数据显示，隔夜品种质押式回购加权平均利率昨日亦上涨8个基点至3.08%。上海银行间同业拆借利率方面，隔夜SHIBOR加权平均利率上涨约8个基点至3.08%；7天SHIBOR则上涨约5个基点报4.48%；14天SHIBOR也上涨了约33个基点至5.46%。

“虽然最近都进入了跨年阶段，但是每天有每天的行情，可以看到今天的需求还是蛮大的。”一国有大行资金部门人员告诉《每日经济新闻》记者。数据显示，昨日拆借市场累计成交量接近4910亿，上海银行间同业拆借累计成交量约为1875亿元。

“由于跨年因素的影响，资金价格最近都处于一个上涨的过程。不同的机构有不同的难处，非银行机构相对融资会困难一些。因为现在银行有资本充足率、存款的压力，机构如果通过银行来融资的话，会有很多限制。”上述资金部门人员表示。

数据显示，本周公开市场到期量为130亿元，比上周减少40亿元。本周到期资金包括3个月央票20亿元、1年期央票10亿元和100亿元的28天正回购。

昨日，央行发行1年期央票40亿元，比上周的260亿元大幅下降约85%。1年期央票的发行量连续第3周收窄，参考收益率为3.4875%，连续第七周持平。同时央行暂停了正回购操作。

值得注意的是，最近四期一年期央票的发行量呈现出递减的态势，分别为500亿元、380亿元、260亿元和40亿元。

某农村商业银行资金交易员告诉《每日经济新闻》记者，央行在本月初调降了存款准备金率后，受到热钱外流等因素的影响，资金面仍然趋紧，但是比较平稳。“央行1年期央票发行量的收窄是不希望打乱这种平稳的局面，也是预调微调精神的体现。”

上述交易员表示，资金价格在节前已经到了高位，预期不会有再有大幅上涨。“如果没有其他因素影响，元旦后资金价格会有所回落，因为机构都回到常态了嘛。”