5个行业3年累计下跌超50% 历史规律揭示明年要逆袭?

    每日经济新闻 2018-12-16 20:09

    历史数据显示,当沪指年度跌幅达到20%时,涨跌幅排名靠后的行业在次年的排名会有所提高,甚至会逆袭进入前几位。那么,按照此规律,2016~2018年跌幅最大的几个行业,明年会有逆袭机会吗?

    图片来源:摄图网

    来源:道达号(微信号:daoda1997)

    本周五,“道达号”微信公众号在推送的文章《沪指今年跌幅超20% 明年会翻身吗?》中,为大家分享了当指数年度跌幅超过20%时,未来一年的行情走势情况。

    那么,当指数年度跌幅达到20%时,涨跌幅排名靠后的行业在次年又是如何表现的呢?

    (本文涨跌幅排名,指涨幅越大的越靠前,跌幅越大的越靠后)

    除行情还没完全收官的2018年以及无涨跌幅限制的1994年之外,A股历史上沪指年度跌幅超过20%的情况共出现了三次,分别是2001年、2008年、2011年。今天,我们就为大家分享上述三个年度涨跌幅排名落后的行业在次年的表现情况。

    2008年,涨跌幅排名靠后的五个申万一级行业(以下简称行业)依次为有色金属、国防军工、钢铁、汽车、休闲服务,其年度跌幅分别为77.30%、72.01%、70.88%、70.01%、68.81%。而在2009年,这五个行业的涨幅分别为180.03%、130.90%、96.16%、241.00%、133.53%,年度涨跌幅排名分别为第2、第7、第21、第1、第6。也就是说,除钢铁行业外,其他几个行业都迎来了大翻身,排名都进入了前7位。

    2011年,涨跌幅排名靠后的五个行业依次为电气设备、有色金属、电子、机械设备、计算机,其年度跌幅分别为42.53%、41.81%、41.38%、36.28%、34.46%。而在2012年,这五个行业的涨跌幅情况分别为下跌18.68%、上涨13.64%、下跌0.74%、下跌5.57%、下跌4.52%,涨跌幅排名分别为第27、第6、第13、第23、第19。除电气设备外,其他行业的排名都有明显的改观,最高的排到了第6。

    由于2010年沪指跌幅达到了14.31%,因此我们再统计2010~2011年涨跌幅排名靠后的行业在2012年的表现及排名情况。

    如下图所示,2010~2011年跌幅靠前的行业分别为非银金融、钢铁、化工、汽车、房地产,其跌幅分别为48.87%、48.56%、46.50%、41.23%、40.85%。而在2012年,这五个行业的涨跌幅情况分别为上涨28.10%、下跌4.78%、上涨0.28%、上涨5.01%、上涨31.73%,年度涨跌幅排名分别为第2、第20、第12、第10、第1。也就是说,2010~2011年跌幅靠前的行业有两个行业位居2012年的涨跌幅榜前两名;有四个行业处于2012年涨跌幅榜排名的中位数之上;表现最差的行业的排名也有所改观,排名第20。

    再来看2001年,跌幅靠前的行业分别为农林牧渔、计算机、电子、通信、电气设备,其年度跌幅分别为38.75%、35.40%、34.91%、32.99%、32.63%。2002年,这五个行业的跌幅分别为23.23%、26.62%、24.03%、34.62%、20.88%,年度涨跌幅排名分别为第20、第26、第24、第28、第17,仍然有三个行业处于排名后五位,而另外两个行业的排名上升幅度也不大。

    2002年跌幅前五的行业,在2003年的排名分别为第5、第16、第13、第20、第15。可以看到,经过2001年的大幅下跌后,2002年跌幅前五的行业,其排名上升明显。除通信行业排名第五外,其他四个行业排名基本上处于28个行业涨跌幅排名的中间位置。

    2001~2002年,跌幅靠前的行业分别为通信、农林牧渔、计算机、电子、有色金属,其跌幅分别为56.19%、52.98%、52.60%、50.55%、46.73%。2003年,这五个行业的涨跌幅情况分别为上涨15.99%、下跌24.41%、下跌2.87%、下跌6.51%、上涨10.38%,年度涨跌幅排名分别为第5、第28、第13、第15、第8,除农林牧渔外,其他四个行业的排名相比2002年跌幅最大的五个行业在2003年的排名较好。

    通过上述数据统计,可以发现以下规律:

    1、在牛市或小牛市见到大顶后,当上证指数经过超20%的年度跌幅后,如果相邻的年K线为阳线的话,那么当年股市大跌时涨跌幅排名靠后的五个行业,在次年的反弹中会有比较好的表现;从历史来看,有2个行业甚至在次年的涨幅榜中位居前两位。

    2、如果相邻的年K线为阴线的话,那么在连续两年下跌的行情中跌幅靠前的行业,在次年的反弹行情中,其排名将会大幅提升,甚至能占据次年涨幅榜的前两位。

    自2015年见到5178点的顶部后,最近三年多数个股的股价都在下行。根据以上规律,在2016~2018年涨跌幅排名最后的五个行业,或有机会在2019年有所表现,甚至逆袭。

    今天,就为各位小伙伴汇总了2016~2018年跌幅靠前的五个行业,以及这五个行业在2018年的跌幅及排名情况,以供大家参考,如下图所示。

    同理,我们再来看看在大跌行情中,涨幅排名靠前的行业,他们又有着怎样的表现呢?

    2008年涨跌幅靠前的五个行业,在2009年的反弹行情中,他们的排名都在20名之外,成为了表现落后的行业,如下图所示。

    2010~2011年涨跌幅靠前的五个行业,在2012年的反弹行情中,除医药生物行业还能排在第7外,其他四个行业都位居涨跌幅榜排名的中后段,如下图所示。

    2001~2002年涨跌幅榜靠前的五个行业,在2003年的反弹行情中,除汽车、银行两个行业还能排在第4和第7外,其他三个行业都排名涨跌幅榜的中后段,如下图所示。

    因此,我们可以得到以下规律:

    在以年度为时间单位的大跌中,涨跌幅排名靠前的行业,在反弹年度中,其排名将会大幅下滑。

    下图是2016~2018年涨跌幅榜排名靠前的五个行业,以及这五个行业2018年的涨跌幅情况及涨跌幅排名。

    有句话叫:没有只涨不跌的股票,也没有只跌不涨的股票。行业同样如此。相信今天的分享,能给各位小伙伴带来一些思考。

    更多“数据看市”相关文章:

    沪指季K线五连跌!历史规律揭示明年一季度要反弹?

    沪指今年跌幅超20% 明年会翻身吗?

    行情好坏真和IPO有关吗?研究结果让人吃惊

    两市总市值缩水11万亿 创四年新低!缩水严重的板块会否极泰来吗?

    使用微信扫描下方二维码,关注“道达号”微信公众号,快速阅读“数据看市”相关文章及道达投资手记专栏。

    (本文内容仅供参考,不构成投资建议。投资者据此入市,风险自担。)

    如需转载请与《每日经济新闻》报社联系。
    未经《每日经济新闻》报社授权,严禁转载或镜像,违者必究。

    版权合作及网站合作电话:021-60900099转688
    读者热线:4008890008

    编辑:何建川


    各抒已见
    快点评论抢沙发~~~

    推荐阅读
    更多热门新闻   打开每经APP
    分享成功
    每日经济新闻客户端
    一款点开就不想离开的财经APP 免费下载体验