资金布局“追光”，通信ETF国泰（515880）近5日吸金超12亿元，光模块占比超50%

资金面对该ETF的青睐引人注目。最新数据显示，通信ETF国泰在最近5个交易日内，累计获得资金净流入超12亿元，显示出在当前市场环境下，部分资金正积极逆市布局通信板块的核心资产。在资金的持续涌入下，该ETF的最新管理规模已增长至409.87亿元。

天风证券表示，光通信电芯片市场因人工智能、数据中心和5G通信的发展而迅速扩大，预计到2029年全球市场规模将达百亿美元，中国市场份额约为45%。看好算力产业链核心标的的投资机会，AI将推动算力供应链核心标的实现较好业务增长。建议持续关注“AI+出海+卫星”核心标的的投资机会，如光模块、液冷等领域。

通信ETF国泰紧密跟踪中证全指通信设备指数，该指数汇集了A股通信设备领域的龙头企业。作为数字经济的“高速公路”，通信设备行业是支撑人工智能、云计算、物联网等前沿技术发展的关键基础设施。尤其在AI算力需求持续爆发的当下，数据中心、光模块、网络设备等相关产业链的需求景气度持续上行，为板块带来了坚实的成长逻辑。

虽然短期市场调整给通信板块带来了压力，但其作为科技基石的核心地位并未改变，AI发展和网络代际升级构成了板块中长期的坚实支撑。AI浪潮走高持续推升算力需求，光入柜内、CPO等技术落地持续拉升光的市场规模。通信ETF国泰（515880）规模同类第一，算力核心成分含量较高，光模块占比超50%，光模块、服务器、光纤、铜连接等合计权重超80%，代表了海外算力的基本面景气。在AI这场历史机遇面前，有望保持强劲表现，有兴趣的投资者可持续关注。

注：数据来源中证指数公司，ifind，截至2026/8/25，通信ETF国泰规模为409.87亿，在同类7只产品中排名第一（同类为跟踪指数名称包含“通信”且行业权重以通信行业（申万一级行业）为最大行业的产品），权重占比截至2026/6/30。提及个股仅用于行业事件分析，不构成任何个股推荐或投资建议。指数等短期涨跌仅供参考，不代表其未来表现，亦不构成对基金业绩的承诺或保证。观点可能随市场环境变化而调整，不构成投资建议或承诺。提及基金风险收益特征各不相同，敬请投资者仔细阅读基金法律文件，充分了解产品要素、风险等级及收益分配原则，选择与自身风险承受能力匹配的产品，谨慎投资。涉及基金费率请查阅法律文件。