芯片成本上涨！字节跳动AI基础设施支出猛增25%，硬件投资成为市场新主线

截至5月11日10时43分，存储芯片概念集体爆发，港股通信息技术ETF华安（513240）跟踪指数上涨1.79%。与此同时，科创芯片ETF（588290）上涨5.14%。前十大重仓股占比 60.67%，其中寒武纪下跌0.24%，海光信息上涨5.66%，中芯国际上涨2.38%。截至上个交易日数据，该基金25日累计涨幅40.98%，动能强劲。科创芯片ETF（588290）管理费仅为0.15%，托管费0.05%，是全市场跟踪同一指数中费率最低的产品。对于长期投资者而言，低费率意味着更多的收益留存，成本优势显著。

消息面上，据报道，随着内存芯片成本上涨以及字节跳动加速布局人工智能(AI)，该公司已将今年的AI基础设施支出计划增加25%至2000亿元人民币。机构表示，国产算力供需两旺，算力通胀持续。

其中需求方面，豆包的Token消耗量从去年底的60万亿/天提升至今年4月初的120万亿/天。供给方面，CPU受益于Agent加速渗透，CPU/GPU配比可能从此前的1:8提升至1:1，带来CPU需求激增。

国金证券表示，AI发展推动全球服务器及光模块需求增长，国内AI产业链带动IDC基础设施建设，海外AI应用加速推进数据中心升级，相关板块具备长期增长潜力。

国元证券表示，亚洲半导体板块业绩超预期成为市场主要驱动力，日本受AI半导体行情推动反弹显著，韩国则在半导体业绩向好、央行政策稳定及地缘风险缓和下风险偏好明显提升，半导体行业持续获得机构投资者看好。（声明：以上信息仅供参考，不构成投资建议。市场有风险，投资需谨慎。）