深夜突发！离岸人民币汇率猛涨超1000点！美股、美元跳水，黄金也跌了，恐慌指数飙升36%，芯片巨头股价大跌27%……发生了什么？

当地时间8月2日，美国劳工统计局公布的最新数据显示，美国7月新增就业11.4万人，失业率升至4.3%。事前经济学家平均预期为17.5万人和4.1%。 这一数据意味着劳动力市场疲软，美国经济衰退压力加大，再度引发市场对于美联储降息的预期。当前，交易员押注美联储将在9月将利率下调50个基点，预计9月降息50个基点的概率为90%，同时提高对2024年的降息押注，现预计今年累计降息幅度为111个基点。另有消息称，摩根大通预测美联储将在9月和11月各降息50个基点。 美国知名经济学家、Pimco前CEO埃里安表示，今天的美国非农就业报告引发两种担忧——对经济增长的恐慌和对美联储错误政策的担忧。 大幅低于预期的非农就业数据，意外飙升的失业率，引发全球金融市场剧震。美股三大指数大幅低开，纳指一度下跌2.45%，纳斯达克100指数跌幅盘中一度扩大至3.56%，标普500指数一度下跌2.66%。大型科技股普跌，英特尔一度大跌近30%。美元指数直线走低，人民币、日元等对美元均大幅拉升，离岸人民币兑美元日内大涨超1000点，收复7.15关口，报7.1437，创今年1月以来新高，截至发稿，报7.1701。 全球其他市场方面，欧股在美国非农数据公布后进一步走低；美油、布油大幅跳水，由涨转跌；黄金期现盘中均出现直线拉升，但随后缓慢回落并转跌。 8月2日，恐慌指数VIX自2023年3月以来首次上涨至25.29，涨幅达36.04%。 7月非农超预期放缓，失业率意外上升 市场押注美联储9月降息50个基点 当地时间8月2日周五，美国劳工部公布数据显示，美国7月非农就业人数增加11.4万人，预估为增加17.5万人，较前值20.6万人大幅下降。 同时公布的美国7月失业率为4.3%，预期为4.10%，前值为4.10%。 (美国非农就业数据。来源：nytimes，BLS) 美国7月份就业放缓幅度超过预期，失业率升至近三年来的最高水平，表明劳动力市场恶化的速度比此前预期的要快，且已经触发了经济衰退指标。 交易员们加大了对美联储大幅降息的押注。交易员们判断美联储将在九月份将利率下调50个基点，预计九月份降息50个基点的概率为90%，同时预计今年累计降息幅度为111个基点。 失业率出人意料地攀升至4.3%，为连续第四个月上升，这可能会加剧人们对经济衰退的担忧。 值得注意的是，失业率的上升触发了所谓的“萨姆规则”(Sahm Rule)，即当三个月的平均失业率从前12个月的低点上升0.5个百分点时，经济就处于衰退之中。该指标自1970年以来，预测准确率为100%。 此前，美国在2023年7月的失业率为3.5%，此后失业率逐渐上升，而过去三个月的失业率平均值为4.13%。 LPL Financial首席经济学家杰弗里·罗奇表示：“劳动力市场的最新情况与经济放缓相符，但不一定意味着衰退。不过，早期预警信号表明经济将进一步疲软。” 受到密切关注的通胀晴雨表——平均时薪月率仅增长0.2%，略低于预期和6月的0.3%，平均时薪年率从6月份的3.9%降至3.6%，这是自2021年5月以来的最小同比增幅。报告还显示，劳动参与率从6月份的62.6%降至62.7%。 从行业角度来看，医疗保健行业再次引领就业增长，创造了5.5万个新工作岗位。其他涨幅明显的行业包括建筑业(2.5万)、政府部门(1.7万)、运输和仓储(1.4万)，休闲和酒店业一直是就业岗位增加最多的行业，增加了2.3万个就业岗位。 美股、美元跳水 英特尔大跌27% 上述报告增加了最近有关经济的复杂信号，引致恐慌交易，风险资产再度下行。在数据发布后，美股三大股指集体低开，道指一度暴跌超900点，纳指一度暴跌超3%。 截至发稿，三大指数跌幅缩小，道指跌超748点，跌幅1.86%，报39599.31点；纳指跌393.41点，跌幅为2.29%，报16800.74点；标普500指数跌103.55点，跌1.90%，报5343.13点。 多只大型科技股大跌，英伟达一度下跌6.80%；英特尔股价一度大跌29%，创下至少自1982年以来的最大跌幅，截至发稿，英特尔下跌27.11%，亚马逊跌8.76%。 消息面上，英特尔、亚马逊二季度财报不及预期，且业绩指引不佳。英特尔公布2024财年二季度营收128亿美元，同比下降1%，季度净亏损达16亿美元，上年同期净利润15亿美元，同比转亏，预测三季度营收将低于预期。公司从2024年第四财季开始暂停派息，为近32年来首次暂停派息。此外，英特尔还宣布将裁减公司15%的员工，共计约1.5万人。 亚马逊2024财年第二季度净销售额增长10%至1480亿美元，低于分析师预期的1488亿美元，净利润为135亿美元，高于分析师预期的110亿美元。亚马逊预计，三季度净销售将在1540亿至1585亿美元之间，分析师预期1584.3亿美元；营业利润在115亿至150亿美元，低于分析师预期的156.6亿美元。 美债收益率迅速下行，美国10年期国债收益率一度下跌19个基点，至年内低点3.79%。截至发稿，跌幅缩小至3.68%。美国两年期国债收益率跌至2023年5月以来的最低水平。 金银一度联袂大涨。COMEX黄金期价涨1.16%，报2509.7美元/盎司，伦敦金现涨1.21%，报2474.07美元/盎司；COMEX白银期价涨1.68%，报28.955美元/盎司，伦敦银现涨1.24%，报28.865美元/盎司。 截至发稿，黄金在内的多数贵金属已由涨转跌。 美元指数跳水，截至发稿，跌1.03%。 离岸人民币兑美元涨超1000点 收复7.15关口 8月2日，非美货币普遍拉升，其中，人民币汇率，急速拉升！人民币兑美元汇率接连升破7.24、7.23、7.22、7.21、7.20、7.19、7.18、7.17、7.16关口，其中离岸人民币兑美元更是一度突破7.15关口。 8月2日晚间，在岸、离岸人民币兑美元汇率双双升破7.16关口。其中，在岸人民币兑美元最高触及7.1570，日内上涨896点；离岸人民币兑美元则涨势更猛，日内最大回升1079点，强势升破7.15关口，一度攀升至7.1437。 平安证券在研报中指出，市场期盼已久的全面降息、财政加码集中出台，释放出政策重心向“稳增长”倾斜的信号，对于提升国际市场对中国经济的信心、增强人民币保持稳定的根基，至关重要。尽管降息不利于中美利差收窄，但从市场表现来看，人民币汇率在降息后反而表现出“利空出尽”的倾向。 《每日经济新闻》记者专访了中国外汇投资研究院院长谭雅玲。谭雅玲表示，人民币对美元汇率近期显著上涨，主要因技术修正。此外，美元指数偏低、美联储降息预期升温、美国股市下跌导致资金短期流向中国市场、日元升值等因素也有一定影响。 NBD：离岸人民币兑美元汇率今日盘中大涨，你认为是何原因？ 谭雅玲：我认为人民币升值，一是和技术修正有比较重要的关系，技术修正的导向和人民币汇率中间价有关系。目前中间价在7.13左右，离岸人民币汇率与中间价偏差较大，因此离岸人民币也有升值的需求，所以离岸人民币升值比较快一些，并带动了在岸人民币升值，这是技术上的因素，也是一种主要因素。 二是目前美元指数偏低。目前美元指数在104附近，较低的美元指数会使人民币倾向于升值。 三是市场对美联储降息的情绪比较强烈。如果市场预期美联储降息，那么中美利差就会缩小，再加上美国股市近日大跌，资金可能暂时会迂回到中国市场避险。 四是日元升值对人民币有带动作用。日元对美元汇率自7月初到现在，从160左右快速升值至148附近，升值比较快，带动全球金融市场看涨亚洲货币。 NBD：英国8月1日降息25个基点，是否会对人民币汇率有影响？以及是否代表欧美发达经济体统一开始降息？ 谭雅玲：英国降息对人民币没有太大的影响，也很难说代表欧美发达经济体统一开始降息。欧元区目前已经降息，加拿大央行今年也降息了两次。但美国从去年四季度就有降息口号，到目前为止也没有开始。美联储大概率还是保持利率稳定，要看八月份的数据，特别是通胀的数据。 NBD：美国供应管理协会（ISM）公布的7月份制造业PMI为46.8，继续低于荣枯线，这是否代表美国经济的下滑？ 谭雅玲：荣枯线跟美国经济的阶段性波动有关。夏季休假，以及工厂设备检修是美国的特色，因此这个波动属于阶段性波动，不代表美国经济恶化。 声明：文章内容和数据仅供参考，不构成投资建议。投资者据此操作，风险自担。 编辑|程鹏 杜波 校对|赵庆 封面图片来源：视觉中国（资料图 图文无关） 每日经济新闻综合自每经app（记者：赵景致）公开信息、证券时报、中国证券报、上海证券报、财联社