又添两家！已有6家上市公司公告“踩雷”中融信托产品

8月21日晚，再有两家上市公司披露公告，其购买的中融信托产品出现兑付问题。 微光股份（SZ002801，股价22.30元，总市值51.21亿元）公告，公司购买的5000万元“中融-汇聚金1号”信托产品出现逾期兑付问题；先锋电子（SZ002767，股价13.20元，总市值19.80亿元）购买的5000万元中融信托产品也出现逾期兑付问题。 截至目前，已经有6家上市公司公告称其购买的中融信托产品出现兑付风险，包括南都物业、咸亨国际、金房能源等。 据Wind统计，已披露购买中融信托产品的上市公司中，截至2023年8月11日，市值1000亿以上公司共1家，市值500-1000亿公司共有3家，市值200-500亿公司共有5家，市值100-200亿公司共有4家，市值50-100亿公司共有16家，50亿以下公司共有31家。 中信证券研报认为，信用风险演化成流动性风险还有待观察。中融信托旗下证券投资类信托264亿元逾期兑付，本身规模相对有限。资管新规下，非标资产风险向标品传染链路理论上被阻断。该风险事件若不进一步发酵，则信用风险演化为流动性风险的可能性相对有限。 两家上市公司公告“踩雷” 先锋电子8月21日晚间公告，2022年8月15日至17日，公司分别使用闲置资金3000万元、2000万元购买了中融信托的中融-裕嘉1号集合资金信托计划（下称“裕嘉1号”）和中融-汇聚金1号货币基金集合资金信托计划（下称“汇聚金1号”）。截至公告披露日，上述信托产品本金及投资收益尚未收回，存在本息不能全部兑付或者仅部分兑付的风险。 先锋电子披露的理财委托产品（部分） 资料来源：先锋电子2023年半年报 其中裕嘉1号预期年化收益率为7.20%，存续期为12个月；汇聚金1号预期收益率为6.1%，存续期为12个月。先锋电子表示，公司正在积极联系各相关方，督促中融信托尽快向公司兑付投资本金及收益，尽最大努力保障公司利益，公司保留采用法律手段等其他维权手段的权利，积极维护上市公司及广大投资者利益。 8月21日，微光股份发布公告，2023年5月22日，公司购买的中融信托发行的信托产品“中融-汇聚金1号”，金额5000万元，到期日为2023年8月21日。截至该公告披露日，公司尚未收到该信托产品本金及投资收益。公司已就该信托计划逾期兑付的事宜与中融信托进行了沟通，截至该公告披露日，公司未收到中融信托方面的正式文件回复。 微光股份披露的理财委托产品（部分） 资料来源：微光股份2023年半年报 今年5月份，微光股份出资5000万元购买中融信托发行的汇聚金1号信托产品，预期年化收益率为5.4%。 微光股份表示，公司正积极联系各相关方，督促中融信托尽快向公司兑付投资本金及收益，同时准备相关材料，通过各类法律措施以最大程度减少公司的潜在损失，尽最大努力维护好公司和全体股东的权益。后续公司将加强对使用自有资金投资理财产品的安全评估，严控投资风险，密切关注理财产品的回款进展情况，并及时履行信息披露义务。 据了解，先锋电子是国内销售规模最大的智能燃气表制造商和系统供应商之一；微光股份主要从事电机、风机、微特电机、驱动与控制器等装备的研发、生产、销售。 过往已多次购买中融信托产品 从过往公告记录来看，两家上市公司热衷于购买中融信托产品进行理财投资。 微光股份公告显示，公司于2018年开始滚动购买相关信托产品，曾经购买过“中融-融沛231号集合资金信托计划”、“中融-融沛275号集合资金信托计划”、“中融-圆融1号集合资金信托计划”（下称“圆融1号”）等。 记者注意到，公司对汇聚金1号购买记录，最早追溯到2018年12月26日，公司以1000万元购买，预期收益率为6.60%，期限为3个月。此后，公司一直对该产品“情有独钟”，多次购买。2022年8月3日公告显示，公司曾在一个月内多笔资金买入中融-汇聚金1号，分别为当年的6月2日、6月21日、7月5日、7月25日，期限在3个月左右。 微光股份购买的中融信托产品也有出现展期问题。2022年8月，微光股份发布公告，“中融-融沛275号”受疫情影响项目完全停工停售，项目去化及资金回笼不及预期，信托计划延长11个月。 微光股份今年7月份公告，该公司及其子公司购买的尚未到期的理财产品，有12笔为中融信托产品，合计投资金额为5.12亿元。 根据半年报披露的委托理财明细，微光股份有9项信托产品在8月22日前未到期，合计委托理财金额约4.7亿元，其中6项为中融信托理财产品，购买金额为3.2亿元。 先锋电子也有多笔中融信托产品购买记录。先锋电子2023年半年报显示，公司共有5笔合计1.6亿元的中融信托产品的购买记录，其中两笔资金已收回，还有三笔资金未到期。 记者以投资者身份分别致电上述两家公司进行询问。微光股份证券代表工作人员表示，公司闲置资金比较多，希望能够实现资金的增值，而中融信托又是行业内排名靠前的信托公司，因此购买中融信托的产品。公司已经就产品问题与中融信托积极沟通，但截至目前还没有收到对方的文件回复，“目前我们只有一笔产品昨天到期了，还没收到本金和利息，其他的还没有到期。” 先锋电子证券代表相关人士表示，目前公司正在与中融信托沟通，但目前没有收到任何书面回复。公司还有4000万元资金持有中融信托的其他产品。 近期多家上市公司回应中融信托产品情况 粗略统计，8月份以来，已有6家上市公司购买的中融信托产品发生了逾期兑付问题。 8月18日，金房能源（SZ001210，股价20.47元，市值22.29亿元）公告，今年5月19日，公司购买中融信托发行的圆融1号产品，金额为3000万元，起息日为2023年5月19日，到期日为2023年8月17日，预计年化收益率为5.6%。截至公告披露日，公司尚未收到“圆融1号”本金及投资收益。 8月11日，金博股份（SH688598，股价86.85元，市值120.92亿元）和南都物业（SH603506，股价12.70元，市值23.85亿元）两家上市公司，发布关于信托产品逾期兑付的提示性公告。 金博股份表示，公司通过恒天财富投资管理股份有限公司购买的“中融-隆晟1号集合资金信托计划”和“中融-泽睿1号集合资金信托”，本金合计6000万元，存在本息不能全部兑付或者仅部分兑付的风险。 南都物业发布公告，公司使用闲置自有资金3000万元购买的汇聚金1号，截至公告披露日，公司尚未收到产品本金和投资收益。 8月5日，咸亨国际（SH605056，股价12.19元，市值50.06亿元）购买的中融-丰盈176号集合资金股权投资信托计划出现延期兑付状况，公司累计收到本金1742.94万元，尚有257.06万元信托本金及投资收益未收回。 据Wind统计，已披露购买中融信托产品的上市公司中，截至2023年8月11日，市值1000亿以上公司共1家，市值500-1000亿公司共有3家，市值200-500亿公司共有5家，市值100-200亿公司共有4家，市值50-100亿公司共有16家，50亿以下公司共有31家。 中信证券研报认为，信用风险演化成流动性风险还有待观察。中融信托旗下证券投资类信托264亿元逾期兑付，本身规模相对有限。资管新规下，非标资产风险向标品传染链路理论上被阻断。该风险事件若不进一步发酵，则信用风险演化为流动性风险的可能性相对有限。