牛人重仓｜262家基金持有8607万股，蔡嵩松、朱少醒、葛兰重仓投入！这只CMOS概念股牛在哪儿？

今日（5月25日），《牛人重仓》栏目关注韦尔股份（603501），收盘后牛人重仓精选指数成分股由韦尔股份等15只股票组成。截至发稿，该股最新报295.15元/股，涨幅7.18%，今年来涨幅27.72%。

韦尔股份是做“CMOS图像传感器”的芯片设计公司，目前被262家基金持有，是多只基金的第一大重仓股，也是知名基金经理蔡嵩松、朱少醒、葛兰的重仓股。《牛人重仓》中的“牛人”指的就是这些知名基金经理。

一季度，公司营业收入规模是62.12亿元，同比增长62.76%；扣非净利润9.44亿元，同比增长116.56%；净资产收益率8.70%，比去年同期增加了3.46个百分点。

一季度营收增长62.76%，扣非净利润增长116.56%

据年报披露，韦尔股份是提供先进数字成像解决方案的芯片设计公司。

目前公司半导体产品设计业务主要为图像传感器产品、触控与显示驱动集成芯片和其他半导体器件产品。

分行业看，2020年“半导体设计及销售(行业)”的营业收入是172.67亿元，占主营业务收入的87.10%；营业利润54.82亿元，毛利率31.75%。

分产品来看，2020年“CMOS图像传感器产品(产品)”的营业收入是146.97亿元，占主营业务收入的74.14%；营业利润46.103亿元，毛利率31.37%。

CMOS图像传感器是个什么物件？

年报披露，CMOS图像传感器主要功能是将接收到的光学信息转换成电信号，是数字摄像头的重要组成部分。产品已经广泛地应用于消费电子和工业应用领域，包括智能手机、平板电脑、笔记本电脑、网络摄像头、安全监控设备、数码相机、汽车和医疗成像等。

年报披露：“与主要竞争对手相比，公司CMOS图像传感器种类和应用范围具有较为显著的优势，除智能手机、平板电脑等主要市场外，公司CMOS图像传感器在车载摄像头、医疗、无人机、安防监控、AR/VR等领域均具有齐全的产品线，市场占有率较高。”

从企业盈利及成长能力上看，截至2021年一季度，公司营业收入规模是62.12亿元，同比增长62.76%；扣非净利润9.44亿元，同比增长116.56%；净资产收益率8.70%，比去年同期增加了3.46个百分点。

国盛证券维持韦尔股份买入评级，理由是：“全球首发0.61微米高分辨率CIS，高效研发转换行业领先”；华西证券维持韦尔股份买入评级，理由是：“0.61微米产品全球首发，引领CIS行业创新”。

“基金牛人”蔡嵩松、朱少醒、葛兰的重仓股

《牛人重仓》栏目关注机构重仓股，韦尔股份目前被262家基金持有，合计持股8607万股，占了流通盘的11%。

另外，截至前一个交易日（2021年05月24日），北向资金持股数量5180.05万股，占自由流通股本的10.13%，北向资金持股市值1426430.5万元。杠杆交易者的融资余额达到了249453.12万元。

韦尔股份是华夏国证半导体芯片ETF的第一大重仓股、银河创新成长混合基金的第一大重仓股、国泰CES半导体芯片ETF的第一大重仓股。

“诺安成长混合”的蔡嵩松持股1013.87万股，蔡嵩松管理的“诺安和鑫灵活配置混合”的第4大重仓股也是韦尔股份，持股215.23万股。

另外，富国天惠成长混合的朱少醒、中欧阿尔法混合的葛兰都在韦尔股份中现身。该股基金牛人扎堆儿，妥妥的“牛人重仓”概念股。

蔡嵩松，博士，曾先后任职于中国科学院计算技术研究所、天津飞腾信息技术有限公司、华泰证券股份有限公司，2017年11月加入诺安基金管理有限公司，任研究员。

“诺安成长混合”基金最新单位净值1.625元，累计净值2.07元，2021年累计净值增长率-6.02%，2021年度业绩在每日经济新闻基金数据库中名列3960名。

2019年度，“诺安成长混合”成绩不错，累计净值增长率95.44%，数据库中名列10名。但是，2020年度，累计净值增长率39.10%，数据库中名列1720名。

60个交易日内“北向资金”持股稳定

截至2021年一季度末，香港中央结算有限公司持股5268.62万股，占自由流通股本的10.31%，持股市值135.26亿元。

如果统计120个交易日的持股变化，北向资金已经增持1558.23万股，增持了43.02%。

从较短的时间区间统计，北向资金持股变化不大。15个交易日减持了4.83%，60个交易日变化只有0.64%。北向资金持股比较稳定。

从2021年一季度末至前一个交易日，北向资金已经增持-88.57万股，持股数量增加-1.68%。

从更长期的时间区间来看，从2020年四季度末至前一个交易日，北向资金持股量已经从4498.11万股增至5180.05万股，增持681.94万股，增仓15.16%。

“融资余额”今年已经增加59.59%

融资数据显示，2021年05月24日韦尔股份(603501)融资余额249453.12万元，2021年03月31日融资余额187835.6万元，“杠杆交易者”增加融资余额61617.53万元，增幅32.8%。

在此期间，股价区间涨幅7.26%。二者呈现正相关关系，融资余额增加股价上涨。

与2020年12月31日的融资余额156309.81万元相比，“杠杆交易者”增加融资余额93143.32万元，增幅59.59%。

在此期间，股价区间涨幅19.16%。二者呈现正相关关系，融资余额增加伴随的是股价的上涨。

指数收出大阳线，成分股调整为15只

今日，牛人重仓精选指数也跟着大盘走强，涨幅跟沪深300指数相差无几。

A股市场不知道从什么时候开始起，条件反射一样地出现一种现象——“权重一涨，题材股全躺”，能不能跑赢沪深300指数，对咱们这种投资指数来说是相当重要的考验。如果跑不赢沪深300指数，对牛人重仓精选指数来说就意味着失败。

 

好在今天牛人重仓精选指数还是跟上了沪深300的涨幅，从日线上看，出现了一根大阳线。

但是，现在指数行情可能启动了，真正的考验也来了。

今日，成分股中涨幅领先的是陕西黑猫、卫星石化和中国中免。

今日，成分股中跌幅领先的是四川路桥、中远海控和东方盛虹。

今日收盘，成分股继续调整，选入传音控股、韦尔股份和万华化学。

今日收盘，调出成分股1只，将云铝股份暂时剔除。

选入3只，选出1只，成分股数量增加2只至15只。

跟沪深300指数“比赛”是检验我们的底层逻辑的最好方式，这15只成分股明日能不能跑赢沪深300指数让我们拭目以待。

(本文仅供参考，不构成买卖依据，入市风险自担。)