不足一月中泰信托二度遭罚：实控人不明 暂停新增集合资金信托计划

每经记者 陈玉静 每经编辑 姚祥云

屋漏偏逢连夜雨，2016年信托资产、营业收入、净利润本就全面下滑的中泰信托有限责任公司（以下简称中泰信托），在今年继12月初被上海银监局处罚90万元后，不足一月，再次被罚。

暂停新增集合资金信托计划，存续集合资金信托计划不得再募集。此次，中泰信托遭此重罚究竟由何而起？12月22日，其第二大股东新黄浦（600638，SH）发布公告称，中泰信托违反审慎经营规则，严重危及公司稳健运行、损害公司客户合法权益。那么，具体事项有哪些？上述处罚将对中泰信托影响几何？对此，《每日经济新闻》记者通过多方人士进行了解读分析。

不过，记者多次致电中泰信托欲了解更多相关情况，但截至发稿，电话无人接听。

法人治理存严重缺陷

12月的中泰信托接连被罚，本月初，中泰信托因2015年通过自主支付的方式向借款人发放较大金额贷款，同时未采取有效措施，放任借款人将贷款资金用于股票交易，被上海银监局责令改正，并合计罚款90万元。

不足一月，中泰信托再接到上海银监局的处罚书。12月22日，中泰信托第二大股东新黄浦发布公告称，参股子公司中泰信托近日收到中国银监会上海监管局《审慎监管强制措施决定书》（以下简称《决定书》），《决定书》显示，上海银监局在对中泰信托非现场监管和现场检查中发现，中泰信托存在以下问题：违反审慎经营规则，严重危及公司稳健运行、损害公司客户合法权益。

具体包括两项，一是法人治理存在严重缺陷，实际控制人不明，违反《中国银监会办公厅关于信托公司风险监管的指导意见》相关规定；二是部分业务开展违反相关法规规定，违反《信托公司管理办法》第三十四条：“信托公司开展信托业务，不得有下列行为：（三）承诺信托财产不受损失或者保证最低收益”的规定。

针对《决定书》中所说的法人治理存在严重缺陷，实际控制人不明，《每日经济新闻》记者梳理中泰信托2016年报发现，中泰信托的股东之间可谓“剪不断、理还乱”。中泰信托2016年年报显示，中泰信托共有6家股东，持股10%以上的有3家，分别是中国华闻投资控股有限公司（以下简称华闻控股）、新黄浦、广联（南宁）投资股份有限公司（以下简称广联投资），三者持有的股份分别是31.57%、29.97%、20%。

然而有意思的是，上述三者之间也有联系，具体为北京国际信托有限公司（德瑞股权投资基金集合资金信托计划）持有华闻控股100%股权，华闻控股持有广联投资63.71%股权，华闻控股及广联投资分别持有上海新华闻投资有限公司（以下简称上海新华闻）50%的股权，上海新华闻又持有新黄浦25%股权。

信托资产规模下降35.56%

根据《中华人民共和国银行业监督管理法》第三十七条规定，上海银监局对中泰信托采取如下审慎监管强制措施：责令中泰信托暂停新增集合资金信托计划，存续集合资金信托计划不得再募集，在未收到上海银监局发出的《解除审慎监管强制措施决定书》之前，上述决定书继续有效。

某信托公司专业人士告诉《每日经济新闻》记者，实控人不明晰在信托公司中并不多见，监管不太允许代持，之前99号文中指出信托公司实际控制人必须“阳光化”，明确风险责任，做到权责对等，另外，代持的话一般搞不清控制人是谁，而且他未必参与公司治理，这对公司治理会有影响，而且股东是不是符合信托公司股东资质也不清楚。

至于暂停中泰信托新增集合资金信托计划，存续集合资金信托计划不得再募集的处罚，上述人士表示，“留给信托公司的就只剩单一信托和财产权信托，不过两者大部分是通道业务，因为虽然信托公司也可以募集单一机构的资金做主动管理，但是难度比较大，对于整改期时长，监管一般会给一个时间，在规定时间内整改完就可以，具体就要看监管部门的要求。”

《每日经济新闻》记者还注意到，在去年上海银监局对中泰信托的全面现场检查中，也提到要完善公司法人治理机制、加强合规和风控管理等监管意见。截至2016年底，中泰信托管理的信托资产规模为531亿元，同比下降35.56%，实现营业收入6.09亿元，同比下滑19.85%，净利润为2.89亿元，同比下降19.9%。