赛摩电气拟2.63亿收购积硕科技 增值率达532.31%

每经实习记者 吴凡 每经编辑 陈俊杰

12月12日，赛摩电气股份有限公司（以下简称赛摩电气）发布公告，拟以发行股份和支付现金相结合的方式，作价2.63亿元购买刘永忠、芦跃江、陈向东、陈晴、邓宓合计持有的厦门积硕科技股份有限公司（以下简称积硕科技）100%股份。

公告称，赛摩电气拟向公司实际控制人厉达、赛摩电气2016年第一期员工持股计划非公开发行股票募集不超过 13178万元的配套资金，同时本次募集的配套资金扣除发行费用后的余额，将作为公司本次交易所需支付现金对价11835万元。

对此，交易方做出了业绩承诺，2017年、2018年和2019年，积硕科技经审计的归属于母公司股东的扣除非经常性损益后的净利润分别为1806万元、2517万元及3520万元。

资料显示，标的公司成立于2003年，其主营业务是为客户提供定制化的局域智能物流传输解决方案，并自主进行局域智能物流传输系统的设计、开发及应用，以及相关机电设备的研发、生产和销售。

赛摩电气称，此次交易将战略性布局局域智能物流产业，提高公司在物流领域的竞争力，同时也将进一步提高上市公司的盈利能力。

而在此次的交易方案中，根据中联评估出具的《评估报告》，中联评估用资产基础法和收益法两种方法对拟收购资产进行评估，并选用收益法的评估结果作为最终评估结果，其中，标的公司的净资产账面价值为4159.35万元，增值额为22140.65万元，增值率更是达到了532.31%。

虽然交易方做出了未来3年的业绩承诺，不过《每日经济新闻》记者注意到，近3年，标的公司的净利润似乎并不稳定。

公告显示，标的公司旗下有两家全资子公司，包括厦门积硕设备安装工程有限公司（以下简称积硕设备）和北京积硕和润科技有限公司（以下简称积硕和润），其中积硕设备成立于2007年，不过，其2014年、2015年以及2016年1至9月，营业收入均为0，净利润则是从2014年的27.38万，递减至今年1至9月亏损0.67万元。

而积硕和润成立于2012年，同积硕设备相似，近3年无销售收入。今年1至9月，积硕和润亏损24.68万元。

子公司不能为积硕科技提供业绩的同时，积硕科技近几年的业绩也是起伏较大。2014年，科硕科技还处于434万元的亏损状态，仅仅一年后，公司就实现了扭亏为盈，净利润为626万元，但今年1至9月，积硕科技的净利润亏损了19万元。

那么，此次交易方承诺的业绩是否能够完成？赛摩电气称，如果标的公司实际利润低于上述承诺的利润，业绩补偿义务人将对上市公司进行补偿。

交易所在未来几个交易日会对交易进行审核以及提出一些问题，赛摩电气证代告诉《每日经济新闻》记者，“我们会及时进行相应的回复”。