从自家实控人手中“买矿” 深交所关注函六问赣锋锂业

8月11日下午，因收购自家实控人所持镶黄旗蒙金矿业开发有限公司（以下简称蒙金矿业）70%股权的相关行为，千亿锂业巨头赣锋锂业（SZ002460，股价56.10元，市值1132亿元）收到深交所关注函，要求公司就六大方面进行回复。

此前的7月27日，公司宣布拟以14.24亿元价格收购蒙金矿业70%股权，蒙金矿业拥有加不斯铌钽矿的采矿权。交易价款包括股权转让款13.39亿元、向蒙金矿业提供借款0.85亿元。由于公司实控人李良彬为蒙金矿业控股股东，此次交易构成关联交易。

2021年9月，公司实控人李良彬以自有资金13.44亿元收购蒙金矿业70%股权，交易价款包括股权转让款11.77亿元，向蒙金矿业提供借款1.67亿元。

向实控人“买”矿引起监管关注

8月7日，赣锋锂业披露《关于收购蒙金矿业70%股权涉及矿业权投资的进展公告》称，蒙金矿业70%股权的工商变更已经完成，截止该披露日，公司持有蒙金矿业70%股权。

因出资购买的蒙金矿业70%股权，2021年9月，李良彬还作出《关于避免潜在同业竞争的补充承诺函》。函中称，交易完成后的60个月内，李良彬将积极推动蒙金矿业加不斯铌钽矿的开发建设，如加不斯铌钽矿取得新的采矿权证且采矿量符合预期，李良彬承诺将所持有的蒙金矿业70%的股权以其收购蒙金矿业和追加投入（如有）的成本加合理费用（包括审计的资金利息及其他合理费用）优先转让给赣锋锂业。

对于上述情况，深交所下发的关注函要求，说明李良彬收购蒙金矿业股权后加不斯铌钽矿的开发建设情况，是否取得新的采矿权证，采矿量是否符合预期，蒙金矿业70%股权是否已满足注入条件，此次收购是否符合李良彬前期作出的承诺。

深交所指出，2021年9月，赣锋锂业披露的《关于豁免实际控制人避免同业竞争承诺事项的公告》显示，因蒙金矿业资源储量尚存在较大的不确定性、采选规模提升存在一定不确定性、存在达不到预期采矿量的风险等，为避免公司投资风险，由李良彬先以自有资金实施收购。因此，深交所要求公司说明选择此时收购的原因。

要求说明蒙金矿业评估增值率较高的合理性

蒙金矿业主要业务是对加不斯铌钽矿进行开采以及通过选矿生产锂云母精矿、钽精矿、长石粉、低档长石粉等矿产品对外销售，目前矿山处于建设期，尚未正式生产。

评估报告显示，蒙金矿业净资产为-780.49万元，评估值为19.58亿元，其中，加不斯铌钽矿采矿权账面价值为476.16万元，评估值为19.93亿元。赣锋锂业此前披露，蒙金矿业净资产为负的原因是其开发建设所需资金来源主要是股东和银行借款。

据此，深交所要求赣锋锂业说明蒙金矿业及采矿权前期评估或估值情况及与此次评估情况的差异原因（如有）；同时，公司应披露采矿权评估销售价格、产量、折现率相关参数的确定过程、测算依据以及此次评估增值率较高的原因及合理性。

另外，本次评估计算的矿山服务年限为30年，加不斯铌钽矿采矿许可证有效期限为2020年11月6日至2023年11月6日，深交所要求上市公司说明本次采矿权评估是否充分考虑采矿权到期无法延期的风险。

评估报告还显示，蒙金矿业在建工程账面价值4.43亿元，评估价值4.21亿元。因此，上市公司还需说明在建工程项目具体内容、目前建设进展、后续资金投入安排，以及评估减值的原因。

审计报告显示，蒙金矿业2023年6月末其他应付款——往来款2亿元，赣锋锂业为蒙金矿业提供5亿元担保。交易所要求公司说明：蒙金矿业其他应付款中往来款的具体情况，包括但不限于交易对方、关联关系、发生原因、发生时间、具体金额、付款期限等；说明公司为蒙金矿业提供担保的具体情况，是否履行相关审议程序及披露义务。

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