海外大型机构应对气候变化新招：推动能源企业自审+设立低碳型ETF

图片来源：视觉中国

每经记者 黄修眉 每经编辑 孙宇婷

这一边，G7峰会各国领导人就《巴黎气候协定》难掩分歧，那一边，全球金融市场的大型机构投资者正积极应对气候变化带来的影响。

据《每日经济新闻》记者了解到，一方面，机构投资者正积极发挥能源公司股东的职责，推动美国的石油公司“披露气候变化对公司盈利影响”的股东决议；另一方面，他们也不断设立低碳环保型基金，调整投资组合比例。美国媒体报道称，越来越多的美国大型机构开始重视气候变化对投资的影响，并通过资本市场参与到应对气候变化的行动中。

推动石油巨头披露详尽信息

路透社报道称，当地时间本周三，在先锋集团（Vanguard）、道富环球集团（State Street Global Advisors）、贝莱德集团（BlackRock）等大型机构投资者的推动下，美国石油巨头埃克森美孚通过一项股东决议。该决议督促埃克森美孚披露更详尽信息，阐述能源新技术和气候变化法规对公司业务造成的影响。因为一些股东认为气候变化或者相关立法会影响公司业务，并损害埃森克美孚的盈利能力。

去年，该公司股东也提出过这项决议，但只有38.1%的赞成票。今年，赞成票数的比例上升到62.3%，超过公司章程所规定的50%票数比例。全美广播公司财经频道（CNBC）援引内部人士说法称，埃克森美孚的机构投资者纷纷投票赞成，前述三家机构因持有巨量公司股票，因此投票比重也更大，推动了该决议的通过。

《每日经济新闻》记者查询埃克森美孚一季报了解到，截至今年3月30日，先锋集团持有公司2.99亿股股票，是埃克森美孚最大机构股东。道富环球集团则是其第二大机构股东，持股2.16亿股。贝莱德集团是埃克森美孚第三大机构股东，持股1.84亿股。

CNBC援引的内部人士消息称，虽然上述三家机构并未官方披露投票倾向，但道富环球集团和先锋集团“极大可能”投出赞成票，贝莱德公司确定投出赞成票。

记者注意到，近年来，大型机构愈发关注气候变化以及相关法律法规对能源公司盈利造成的影响。今年初，贝莱德集团在美国西方石油公司（Occidental Petroleum）一项类似的股东决议中，也投出赞成票。这也是贝莱德集团首次赞成此类决议。

设立低碳ETF吸引环保型投资者

金融市场的大型机构投资者积极应对气候变化的行动不止于此。他们不断推陈出新，推出低碳型ETF（交易所交易基金），吸引注重环保的投资人士和机构。

《金融时报》在今年2月的一篇报道中就表示，全球范围内许多大型机构都推出了低碳型ETF，包括贝莱德集团、道富环球集团、东方汇理资产管理公司及法国巴黎银行等。

例如，贝莱德集团于2014年12月推出的低碳型ETF（iShares MSCI ACWI Low Carbon Target ETF）就是此类基金中的先锋代表。

《每日经济新闻》记者查询该ETF官方资料了解到，该ETF主要选择碳排放少，同时也更少依赖化石燃料的行业。截至今年一季度，该ETF前五大持仓股分别为苹果公司、微软、亚马逊、Facebook和强生公司。在截至今年5月31日的过去一年时间内，该ETF回报率为15.21%，管理的资产规模，从今年2月的3.35亿美元增长到4亿美元以上。

贝莱德集团负责该基金项目的杰西卡·黄表示，此类ETF特别受环保组织、公益基金会、大学机构等的欢迎。贝莱德集团该低碳ETF就收到了来自联合国职员养老基金和马里兰大学的种子资金，为该ETF提供初期融资。

杰西卡·黄称，目前投资这类ETF的主要是公共养老基金、基金会和捐赠基金，特别是慈善机构对此关注颇多。此外，许多基金经理和个人投资者也开始关注该低碳ETF。

“越来越多的投资者开始关注气候变化对投资组合的影响，一方面担忧气候变化，以及各国为此签订的相关协定会损害企业的盈利能力。另一方面，也希望通过监督企业的碳排放行为，为应对气候变化做出贡献，”杰西卡·黄表示。