中海公布收购中信物业清单：总资产1550亿港元、土地储备3155万平米

每经实习记者黄博文 6月29日，中国海外发展有限公司（以下简称中国海外，00688.HK）公布所收购中信集团旗下物业组合详细清单：并购总资产约1550亿港元，土地储备总建面积3115万平方米，大幅增加10个重点城市的土地储备。 中国海外于3月14日与中信泰富有限公司（简称中信泰富）、中国中信有限公司（简称中信公司）和中国中信股份有限公司（简称中信集团）达成协议：中国海外将通过收购中信目标公司，整合中信股份通过中信公司及中信泰富持有的绝大部分住宅地产业务。 中国海外将向中信公司增发股份、转让公司旗下资产作为交易对价。中信目标公司的物业组合包括121个物业项目，截至4月30日，总建筑面积约为3155万平方米，总权益建筑面积约2352万平方米（合营项目按持股比例计算），分布于25个主要经济地区城市，其中，北京、上海、广州、深圳、佛山、苏州、青岛、大连、天津、成都等10个主要城市的土地储备总建筑面积2097万平方米。 本次交易将为中国海外大幅增加土地储备，特别是在上述10个主要城市的土地储备面积增加约2.1倍，巩固并提升中海地产在一二线城市的市场地位。 据中国海外公告披露，本次收购初始代价为31亿元，在其金额不多于初始代价105%且不少于初始代价95%的前提下，可调整至最终代价。代价支付包括中国海外将向中信公司以每股27.13港元发行约10.96亿股，占公司现有已发行股本的11.11%，并占扩大股本后的10%；同时，中国海外将价值约61.49亿元的物业资产作为对价转让予中信集团。 交易完成后，中信公司将成为中国海外第二大股东，中国海外第一大股东中国建筑股份有限公司（透过中国海外集团持有中国海外股份）仍将保持51%以上的控股地位。 交易完成后，中国海外的总资产将从约4272.37亿港元增加约36.3%至约5822.48亿港元。根据仿真测算，交易全面完成后中国海外的净借贷水平将保持低于40%，负债率仍处于行业最低水平之一。 这次交易将为中国海外补充大规模的土地储备，为其在一二线城市的持续耕耘预备可售资源。